China-Aktien verlieren – deutliche Abkopplung von westlichen Märkten

Wir wollen diesen Artikel und die darin enthaltenen Zahlen verwenden, um eines – wenn nicht sogar DAS größte & langfristig teuerste Problem Deutschlands aufzugreifen:

Es handelt sich um das Anlageverhalten weiter Teile seiner Bürger, welches viele Fragen aufwirft und Anlass zu größter Sorge gibt.

Die beschriebenen Entwicklungen spiegeln ja auch einen Rückzug westlicher Anleger aus genau diesen Regionen wieder, um was zu tun? Um es dort anzulegen wo wahrscheinlich völlig überteuerte und vermutlich überschätzte Technologieunternehmen einen Rekordstand nach dem anderen feiern. Das mag zwar kurzfristig zu einem Aufleuchten von Buchgewinnen in den Depots führen, aber im Grunde wandert damit doch immer mehr Kapital dahin, wo es in der längeren Betrachtung kaum was zu verdienen geben wird – Stichwort Demografie, Work-Life-Balance, realitätsfremde Politik, Explosion staatlicher Eingriffe, Umgang mit Regeln usw.!

Bringen wir es doch mal ganz einfach und knallhart auf den Punkt:

Der teuerste Fehler – der scheinbar auch noch mit am wenigsten Beachtung findet – läuft doch aktuell beim Anlageverhalten ab, denn:

Es wandert zum einen immer mehr Geld in Hände – die es wohl langfristig nicht zurückzahlen werden – Stichwort Explosion der Staatsverschuldungen / Anleihenmärkte.

Zum anderen fliesst ständig neues & immer mehr Geld in (Aktien-) Werte, die dem Anschein nach bereits jede Bodenhaftung verloren haben was die Bewertung, aber auch die Wachstumsperspektiven angeht.

An der Stelle kommt man wohl nicht dran vorbei ein eher kritsches Wort über diverse ETFs zu verlieren, die ja auch mit dazu beitragen, dass ständig noch mehr Geld in ganz gewisse Kanäle fliesst bzw. sich in immer weniger Werten zusammenballt!

Waren diverse ETFs nicht mit ein „Haupttreiber des Wahnsinns“, den man inzwischen sogar schon unter dem Begriff der „MAGISCHEN 7“ zusammenfasst?

Microsoft, Nvidia und Co: Das sind die Magnificent 7

Können Sie sich noch an unsere Artikel erinnern – in denen wir ganz detailliert aufgeschlüsselt haben was in einzelnen ( nach weltweiter Anlage klingenden Produkten ) tatsächlich drinnen ist?

Beispiel: MSCI World Index So funktioniert das globale Kursbarometer

( Wo sind da China, Indien, Brasilien, Mexiko, Russland, Südafika, Indonesien usw…. ? )

Was ist denn, wenn in wenigen Jahren (auch als Folge des demografischen Wandels) viele mal aus diesen ETFs raus wollen, weil sie nicht mehr für die Altersvorsorge AN-sparen, sondern im Alter ENT-sparen?

Was wird aus den Depotwerten, wenn sie im Erbfall an eine Generation übergehen, die sich lieber über einen Knopfdruck Geld aus Aktienverkäufen besorgt …… als sich jeden Tag in der früh zur Arbeit aufzumachen?

Was ist denn mit den ganzen Fakten, welche wir in den beiden nachfolgend verlinkten Artikeln mal etwas detaillierter zusammengetragen haben?

**** Die Zahlen, Daten und Fakten über „Russland“ sollte man kennen! ***

*** Haben weite Teil der Welt vom Dollar und den USA (endlich) genug? ***

Passt das aktuelle und noch zu erwartende Verhalten der Masse nicht perfekt zur Politik der einzelnen Staaten und Gesellschaften?

EU-Finanzminister beraten erneut über eine Reform der Schuldenregeln

Ist der Umgang mit den Verschuldungs-Regeln nicht ein typischer und eindeutiger Beweis dafür wie fertig man im Grunde schon ist bzw. wie weit man (charakterlich wie materiell) bereits abgewirtschaftet hat?

Was soll der jahrelange Streit um diverse Regelungen, wenn sie am Ende ja doch nicht umsetzt werden, weil bereits bei den kleinsten Problemen eine Aushebelung bzw. Aufweichung stattfindet? Macht es an dem Punkt angekommen übrigens einen großen Unterschied über welches Thema wir reden, weil es fast auf allen Baustellen das selbe jämmerliche Bild ist? Was wurde aus den Maastricht-Kriterien, was aus den sogenannten „Dubliner Übereinkommen„?

Was sagen denn Meldungen wie die nachfolgenden über die Zustände an gewissen Stellen aus?

Gen-Z-Musikerin bettelt um neue Hörer, weil sie nicht arbeiten will

Wenn immer mehr Menschen mit ihrer Lebenszeit nichts Besseres anzufangen wissen, als sich irgendwelche Schrott-Videos anzusehen – …… muss man sich dann noch wundern, dass ständig mehr Leute aus normalen & realen Berufen aussteigen, um ebenfalls genau damit Geld zu verdienen? Reden wir da nicht von völlig anderen „Arbeitsbedingungen“ und komplett freier Zeiteinteilung – bei nicht selten sogar dem selben, wenn nicht sogar viel höheren Einkommen? Ist jede „traditionelle Anlage und Altersvorsorge“ nicht mehr oder weniger auch eine Wette darauf, dass DAS ALLES GENAU SO EWIG WEITER funktionieren bzw. gut-gehen kann? Wir wünschen noch viel Vergnügen!!!

AOK Studie: Menschen unter 30 häufiger krank

Kommen wir auf den Punkt: Ist das aktuelle Anlageverhalten in der groben Tendenz nicht so zu beschreiben, dass sich derzeit noch wohlhabende Gesellschaften gegenseitig ihr Schulden und Aktien abkaufen .......... im festen Glauben daran, dass das alles auch in einigen Jahrzehnten noch einen vergleichbaren Wert hätte?

Wie kann man in dem Zusammenhang Dinge wie Demografie, Entwicklung der Leistungsbereitschaft etc. komplett ausblenden?

Sind der angehäufte Wohlstand und die in jahrzehnte-langer Mühe angesammelten finanziellen Reserven nicht das letzte große Pfund - das man noch hat, wenn schon bei der Demografie, der allgemeinen Leistungsbereitschaft oder auch mit der eigenen Politik kein Blumentopf mehr zu gewinnen ist?

Ist man im aktuellen Umfeld nicht sogar existenziell darauf angewiesen seinen Wohlstand langfristig damit zu sichern sich dort einzukaufen - wo die eben beschriebenen Dinge noch etwas besser oder anders laufen?

Die nachfolgenden Zahlen zeigen über welch gigantischen Summe und über welche Größe des Problems wir da gerade reden:

Geldvermögen der privaten Haushalte in Deutschland vom 1. Quartal 2018 bis zum 1. Quartal 2023

Hängt also die matrielle Zukunft und damit auch der Wohlstand Deutschlands nicht extremst davon ab, was die Leute mit eben diesen gut 7,3 Billionen Euro anfangen?

Ist es wirklich völlig egal, ob man damit irgendwelche Schrottanleihen von Ländern kauft, die garnicht dran denken das alles auch mal tatsächlich wieder zurück zu zahlen?

Können die das überhaupt, wenn die Dinge dort ähnlich laufen?

Wäre es da nicht besser endlich mal damit anzufangen diese gut 7 Billionen optimal anzulegen bzw. eben diese rund um die Welt positioniert in die "Arbeit zu schicken"?

Wir machen natürlich keinerklei Anlageberatung oder sowas, aber wie ist es denn zu beurteilen, wenn Aktien aus defensiven Kernbereichen mit einem KGV zwischen 3 und 5 (bei einer gleichzeitig 2-stelligen Dividendenrendite) kurstechnisch so behandelt werden, also stünden sie unmittelbar vor der Pleite?

Sind das nicht genau die Chancen, welche es zu nutzen gilt um auf dem Weg die anfallenden Gewinne aus den Regionen nach Europa umzuleiten, wo man auf längere Sicht noch ganz andere - sprich um ein Vielfaches positivere - Perspektiven hat?

Legen wir (der Unterhaltung und der Spannung wegen) etwa mal ein kleines Musterdepötchen auf, welches in den kommenden Jahren gegen die aktuell gefeierten Super-Stars antreten darf?

Der Übergang vom soeben beschriebenen Anlageproblem zum wahrscheinlich größten Denkfehler ist leichter & einfacher als man vermutet - warum?

Schauen Sie sich doch mal an wo die Institutionen sitzen, die über die Zusammensetzung der meisten Aktien- oder auch Welt-Indizes entscheiden. Wo sitzen denn die größten ETF-Herausgeber, welche mit ihren Produkten inzwischen ja bereits zu den mächtigsten Vermögensverwaltern der Welt aufgestiegen sind? Machen diese Stellen nicht die Ansagen bzw. haben die es etwa nicht in der Hand wohin Billionen an Anlage-Geldern aus Europa oder den USA fließen?

Und jetzt wird es ebenso entscheidend wie bitter: Welche "Hürden, Umwege und Stolpersteine" baut man denn ein, um trotzdem mehr oder weniger die Kontrolle über die Gelder zu behalten, selbst wenn die aus dem "tradionionellen Gebilde" ausbrechen bzw. "fliehen" wollen?

Müssen viele Aktien-Gelder ( die man beispielsweise in Schwellenländern anlegen möchte ) nicht zuerst den Umweg über eine US-ADR-Konstruktion nehmen, ...... um in Indien, Südamerika, Asien oder sonstwo zu landen? Es sollte einem doch auffallen, dass man bei der Suche nach Investitionsmöglichkeiten in den eben genannten Regionen immer wieder über ISIN-Nummern stolpert, die mit US...... beginnen!

Was bedeutet das? Naja im Grunde nichts anderes als dass die Originalaktien in der Regel bei der herausgebenden ADR-Bank in den USA liegen und man mit dem US-Papier nur einen sogenannten "Hinterlegungsschein" in der Hand bzw. im Depot hält.

Welche Probleme so eine Konstruktion im Zweifelsfall bringen kann mussten in den letzten 2 Jahren viele Anleger erfahren - die in russischen Werten wie Gazprom, Norilsk Nickel, Lukoil usw. investiert waren. Depot-Posten gesperrt, Übertrag oder Verkauf unmöglich - das volle "Programm"!? Sieht der ganze "Laden" - zusammen mit der Verfügbarkeit - als Inhaber von Originalaktien nicht völlig anders aus?

Wer den Sachen auf den Grund gegangen ist musste nicht selten erfahren bzw. bekam den Hinweis, dass es an der sogenannten "OFAC-Prüfung" gescheitert wäre. Was ist die "OFAC"?

Bei der "OFAC" handelt es sich um das Office of Foreign Assets Control. Ist es nicht interessant und extrem aufschlussreich, dass es scheinbar der Zustimmung einer US-Behörde bedarf, wenn man als deutscher Anleger über gewisse Vermögenswerte verfügen möchte?

Sind diverse Vorgehensweisen ( völlig egal ob wir über Politik, Militär, Finanzen oder Wirtschaft reden ) nicht evtl. sogar die wichtigste Grundlage dafür, um mit weit unter 5% Anteil an der Welt-Bevölkerung dennoch als WELT-MACHT auftreten zu können?

Anteile der 20 Länder mit der größten Bevölkerung an der Weltbevölkerung im Jahr 2022

Muss bei dieser Konstellation und bei derartigen Ansprüchen das Hauptaugenmerk nicht ständig darauf gerichtet sein, sich ja nirgendwo die Fäden des Handelns auch nur ansatzweise entgleiten zu lassen?

Ist es etwa reiner Zufall, dass fast nur noch Konzerne aus den USA die Top-Positionen besetzen, wenn es um Internet, soziale Medien, Finanzen und vieles mehr geht?

Was wäre denn das Internet ohne Amazon, Meta (Facebook) , Microsoft oder Google? Kennen Sie einen weltweiten Kreditkarten Bezahldienstleister der auch nur ansatzweise an die Marktmacht von Visa, Paypal, Mastercard oder American Express heranreicht?

Warum läuft es inzwischen so, dass man ohne Kreditkarte fast garnicht mehr auskommt?

Kurzum: Haben die letzten Jahren nicht eindrucksvoll den offensichtlichen Beweis erbracht, dass die meisten Leute wohl keinen blassen Schimmer davon haben WER tatsächlich bestimmt WEM WAS gehört bzw. WER am Ende die wirklich wichtigen Entscheidungen trifft?

Bringt also der nachfolgend verlinkte 9-Minuten-Ausschnitt von 2.30 bis 11:30 nicht einen weiteren großen Denkfehler der meisten Deutschenauf den Punkt?

Dr. Ganser: USA - Deutschland - eine schwierige Beziehung - Gespräch mit Oskar Lafontaine

Das soll es an der Stelle zu dem Thema gewesen sein, aber wir werden wohl nochmal in einer anderen Form darauf zurück-kommen.